一般情況下，灰指甲的形成可能是環境原因、個人原因、清潔過度等。具體分析如下：
1.環境原因：氣溫高、濕度大也是多發灰指甲的原因之一。因此，夏季、雨季的患者比冬季、旱季多且重。有些耐旱抗寒的真菌，在寒冷、乾旱季節照樣致病，這在我國北方多見。
2.個人原因：與個人衛生習慣有直接關係。如經常光顧衛生條件差的公共泳池浴室、使用公共拖鞋、長期穿不透氣的鞋襪、女性長期穿高跟鞋、男性穿尖頭皮鞋、美甲導致指甲受損導致感染。
3.清潔過度：洗澡過頻，喜歡搔抓的人也較易患灰指甲，這是因為過多洗澡，損傷了表皮保護層。常常搔抓不但造成抓傷，也易將帶真菌的皮屑植入患處或傳播到別處，也就成了引起灰指甲的原因。需要注意的是，某些慢性病，如營養不良、甲狀腺功能亢進症、糖尿病患者可能也會出現該疾病，並且癥狀偏重。
除以上常見原因外，可能還存在其他因素，例如他人傳染，如果不適癥狀比較嚴重，建議立即前往醫院完善檢查，然後對症治療。